Der größte Vermögensverwalter der Welt weitet seine Positionen im Krypto-Markt weiter aus. Blackrock kauft Ethereum und steigert so die bestehenden Mittel.

Blackrock kauft Ethereum

Insgesamt wurden von BlackRock und Fidelity vor einigen Tagen über 500 Millionen US-Dollar in Ethereum gekauft. Die Investitionen wurden über Coinbase Prime abgewickelt.

Der BlackRock iShares Ethereum Trust ETF konnte so auf 372 Millionen US-Dollar in Ethereum wachsen – Fidelity kaufte ebenfalls für 103 Millionen US-Dollar. Blackrock kauft Ethereum, um seine bestehende Vormachtstellung auch in der Krypto-Industrie zu festigen.

Bestehende Bestände von BlackRock

In den letzten Monaten und vor allem seit Beginn 2024 kauft Blackrock immer mehr Kryptowährungen durch ETFs. Aktuell hält der größte Vermögensverwalter über 500.000 BTC, was insgesamt fast 2,5% des gesamten Angebots weltweit ausmacht.

Der Wert der Bitcoin-Bestände beträgt circa 48 Millionen US-Dollar. Insgesamt werden auch über 1 Millionen ETH zu einem Gegenwert von 4 Milliarden US-Dollar gehalten. Dies zeigt die Akzeptanz großer institutioneller Investoren gegenüber Bitcoin und Ethereum.

Unternehmen mit den größten Bitcoin-Beständen

In den letzten Jahren und vor allem seit 2020 haben immer mehr Unternehmen Bitcoin oder Kryptowährungen gekauft. Microstrategy, das sich erst vor kurzen in Strategy umbenannt hat, wie wir berichteten, hält über 450.000 BTC.

Die Bitcoin-Strategie hat eine große Bekanntheit in der Szene erlangt. Aber auch Tesla oder Binance halten große Mengen an Bitcoin.

Wir berichteten, dass nun auch die ersten US-Bundesstaaten Bitcoin kaufen!

MicroStrategy hat sich in Strategy umbenannt und das Bitcoin-Symbol in sein offizielles Logo integriert. Damit unterstreicht das Unternehmen sein klares Bekenntnis zu Bitcoin.

MicroStrategy: Neuer Name und klares Bekenntnis zu Bitcoin

Michael Saylor hat offiziell bekannt gegeben, dass MicroStrategy nun unter dem Namen „Strategy“ firmiert. Im Zuge dieser Neuausrichtung wurde das Bitcoin-Symbol in das offizielle Firmenlogo integriert.

Parallel zur Namensänderung veröffentlichte das Unternehmen seine Finanzzahlen für das vierte Quartal 2024. In diesem Zeitraum investierte Strategy über 20 Milliarden US-Dollar in Bitcoin – ein klares Zeichen für den fortwährenden Fokus des Unternehmens auf BTC.

Rekordquartal für Bitcoin-Investitionen

Die aktuellen Finanzzahlen zeigen, dass das vierte Quartal 2024 das bislang größte Bitcoin-Ankaufsquartal in der Unternehmensgeschichte war. Insgesamt kaufte Strategy BTC im Wert von über 20 Milliarden US-Dollar. Für 2025 hat sich das Unternehmen das Ziel gesetzt, seinen Bitcoin-Bestand jährlich um weitere 10 Milliarden US-Dollar zu erhöhen.
Trotz eines beeindruckenden BTC-Wachstums von 74,3 % im Jahr 2024 musste Strategy einen Umsatzrückgang von 3 % im Vergleich zum Vorjahr hinnehmen. Hauptgrund dafür war ein massiver Anstieg der Betriebsausgaben um 693,2 %.

Dennoch bleibt das Unternehmen seiner Strategie treu: Bitcoin steht weiterhin im Mittelpunkt. Michael Saylor selbst setzt voll auf BTC und unterstützt politische Reformen in den USA, die eine nationale Bitcoin-Reserve voranbringen könnten.

Saylor über den Rebranding-Prozess

Bereits vor der offiziellen Ankündigung deutete Saylor die Umbenennung auf sozialen Medien an. Die Umbenennung wird am Mittwochnachmittag im Rahmen eines Earnings Calls näher erläutert.

Er sagt:

Strategy ist eines der stärksten und positivsten Wörter der Menschheit. Es steht für Klarheit und Konzentration auf das Wesentliche. Nach 35 Jahren ist es an der Zeit, dass unsere Marke genau das widerspiegelt.

Interessanterweise stoppte das Unternehmen in dieser Woche eine 12-wöchige Serie von Bitcoin-Käufen. Seit Oktober wurden kontinuierlich BTC erworben, doch zuletzt gab es eine Pause.

Die Bitcoin Dominanz steigt auf einen historischen Höchstwert. Die Dominanz beschreibt die Marktkapitalisierung von Bitcoin im Vergleich zu den restlichen Kryptowährungen. Die Bitcoin Dominanz steigt auf über 60%.

Warum steigt die Bitcoin-Dominanz?

Bitcoin ist nicht nur die älteste Kryptowährung, sondern hat auch die größte Marktkapitalisierung. Zwar bezeichnen viele Personen Bitcoin noch immer als Spekulationsobjekt, trotzdem ist Bitcoin im Vergleich zu anderen Kryptowährungen eher weniger volatil und daher weniger risikoreich, als die kleineren Kryptowährungen.

Quelle: CoinMarketCap – Bitcoin Dominanz

Anfang letzten Jahres wurden ebenfalls einige Bitcoin-ETFs durch große institutionelle Investoren veröffentlicht. Diese konnten in wenigen Monaten das gesamte Volumen der Gold-ETFs überholen. Hierbei wird die große Nachfrage klar. Daher wurden in den letzten Monaten und vor allen in den ersten des letzten Jahres deutlich mehr Bitcoin gekauft, als vorher.

Was bedeutet das für Altcoins?

Die steigende Bitcoin-Dominanz bedeutet oft eine Phase der Schwäche von Altcoins. Viele Altcoin-Investoren nehmen Gewinne mit und rotieren zurück zu Bitcoin, um Unsicherheiten zu vermeiden. Oft sind solche Spitzen in der Bitcoin-Dominanz mit Marktzyklen verbunden.

Entweder ist es ein erstes Zeichen für einigen baldigen Bitcoin-Bullenmarkt. Auf der anderen Seite könnte es für eine Kapitulation der Altcoins stehen. In den nächsten Monaten könnte es also umso schwerer sein, dass ein Altcoin-Hype auftritt. Aber auch eine Altcoin-Season könnte kommen, auch wenn der Trend sich dafür umkehren müsste.

Bitcoin-Dominanz zerstört Altcoin-Season

Die Altcoin-Season ist die Zeit in einem Bullenmarkt, in der Bitcoin meist sein Allzeithoch bereits erreicht hatte und Kapital in die Altcoins fließt. Dort schießen die Kurse in die Höhe. In der Vergangenheit gab es meist nach einem starken Anstieg der Bitcoin-Dominanz also auch eine Altcoin-Season.

Dieses Mal kann es anders sein. Denn die Altcoins scheinen den gesamten Bullenzyklus nicht anzuziehen. Die Bitcoin Dominanz steigt also, ohne dass Kapital in die Altcoins fließt.

Dies ist natürlich keine Anlageberatung und nur die eigene Meinung des Autors. Keiner hat eine Glaskugel und kann in die Zukunft schauen! Wir berichteten, dass auch der Gründer von Binance, CZ, sich positiv für die zukünftige Entwicklung des Krypto-Markts aussprach.

MicroStrategy hat seine 12-wöchige Serie wöchentlicher Bitcoin-Käufe unterbrochen und hält nun 471.107 BTC im Wert von rund 30,4 Milliarden US-Dollar (Stand: 3. Februar 2025).

MicroStrategy pausiert Bitcoin-Käufe nach drei Monaten

Seitdem Michael Saylor MicroStrategy auf den Bitcoin-Kurs ausgerichtet hat, hat sich das Unternehmen zu einem der größten BTC-Inhaber weltweit entwickelt. Seit Ende Oktober kaufte die Firma jede Woche neue Bitcoin – zunächst in großen Mengen, später in kleineren Tranchen. Um die Käufe zu finanzieren, gab MicroStrategy immer wieder neue Aktien aus.

Doch nun gab Saylor eine unerwartete Pause bekannt:

In der vergangenen Woche hat MicroStrategy keine Class-A-Stammaktien über sein laufendes Aktienverkaufsprogramm veräußert und keinen Bitcoin gekauft. Stand 2. Februar 2025 halten wir 471.107 BTC, die wir für rund 30,4 Milliarden Dollar zu einem Durchschnittspreis von etwa 64.511 Dollar pro Bitcoin erworben haben.

Marktturbulenzen als möglicher Grund für die Pause

Mehrere Faktoren könnten zu dieser veränderten Strategie geführt haben. Einer davon ist die aktuelle Unsicherheit auf den Finanzmärkten. Der Bitcoin-Kurs steht unter Druck, seitdem die USA mit Zöllen gegen Mexiko, Kanada und China drohen. Diese wirtschaftlichen Spannungen haben nicht nur Bitcoin, sondern auch den gesamten Kryptomarkt in den Abwärtsstrudel gezogen.
Angesichts der unsicheren wirtschaftlichen Lage könnte MS eine vorsichtigere Haltung einnehmen und seine Investitionen in Bitcoin vorübergehend zurückfahren.

Steuerliche und strategische Überlegungen spielen mit

Ein weiterer wichtiger Aspekt ist, dass Bitcoin sich zwar kurzfristig schwächer zeigt, aber insgesamt in einem Aufwärtstrend bleibt. Durch den starken Kursanstieg könnte MicroStrategy auf enorme nicht realisierte Gewinne sitzen, was steuerliche und strategische Herausforderungen mit sich bringt.

Besonders bemerkenswert ist, dass nicht nur die Bitcoin-Käufe pausiert wurden, sondern auch der Verkauf neuer Aktien. Bislang hatte MicroStrategy diese Kapitalerhöhungen genutzt, um weitere BTC zu erwerben. Die aktuelle Entscheidung könnte darauf hindeuten, dass das Unternehmen seinen aggressiven Akkumulationskurs überdenkt. Ob und wann die Käufe fortgesetzt werden, ließ Michael Saylor offen.